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海尔首发10亿美元永续债 潍柴和山能等纷纷涉足

2017-10-20 11:07:55    中国经济网  参与评论()人

此外,有消息称,本周,山东海洋集团发行3年期、美元计价、高级无抵押债券,初始价5.75%区域。中泰国际、中银国际、国泰君安国际、兴业银行香港分行、浦银国际承销。

发行主体

以金融机构等为主

中企境外发债自2010年开始提速,到去年达到高峰。去年全年中资企业境外发债超过1200亿美元。

民生证券的报告显示,2017年上半年中资美元债发行1334只,规模总计1682亿美元。相比去年同期,发债数量翻了近十倍,发债规模大约翻3倍,整体放量,单笔平均融资规模下滑。

从发行数量与规模来看,银行占比高达84%与46%(去年为60%与28%),地产3.1%与14.5%(去年为6.4%与9.5%),城投占比0.15%与0.48%(去年为7.3%,8.6%)。 

境外发债成为融资的重要补充途径。值得一提的是,2015年9月,国家发改委发布了《关于推进企业发行外债备案登记制管理改革的通知》,简化了境内企业境外发债的备案登记程序和外债的发行条件。

国海证券的丁蕊表示,几乎所有境外债券发行的资金用途都是“一般公司用途”,不需要针对特定项目,发债所筹集资金可以由发行人自主支配使用。

不过,丁蕊还表示,在发行成本方面,境外发债的发行费相对较贵,一个交易通常需要邀请5-6家不同的律师,如果需要进行国际评级,评级费用也较高。如果考虑汇率锁定的因素,债券票息一般会较国内发债高。

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