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国寿安保七成混基业绩落后 对股市反弹视而不见

2017-09-12 07:23:24    中国经济网  参与评论()人

从季度走势看,前十中有六只股票走势都为下跌,其中省广股份、银信科技、洽洽食品跌幅超10%。如果在七月份之后基金经理没有换股的话,上述个股在三季度里也有很大比例是下跌的。债券作为其重要资产配置,尽管收益表现一般,但好在并没有出现亏损。

虽然该基金成立仅一年多,但在多个时间段的业绩阶段涨幅中都仅仅是一般或不佳的状态,频频跑输同类均值。如此业绩很难让人想象是出自三位基金经理之手,资料显示,从2016年6月29日至今该基金由董瑞倩、李一鸣、李捷三人共同管理。

其中,董瑞倩曾任工银瑞信基金管理有限公司专户投资部基金经理,中银国际证券有限责任公司定息收益部副总经理、执行总经理;现任国寿安保基金管理有限公司投资管理部总经理,及19只基金的基金经理。

李一鸣,曾任中银国际定息收益部研究员、中信证券固定收益部研究员,2013年11月加入国寿安保基金,历任基金经理助理、基金经理,目前管理着9只基金。李捷此前在中国国际金融有限公司担任分析员,财富里昂证券有限责任公司担任投资分析师,2013年12月加入国寿安保基金管理有限公司,历任研究员、基金经理助理。2016年4月起任基金经理职务,目前管理着4只基金。上述三人参与负责的基金当中,也均有超过一半数量的产品业绩跑输同类均值。

股票型基金方面,国寿安保也有三只指数型产品跑输同类均值,分别为国寿安保中证养老(168001)、国寿安保中证500ETF联接(001241)、国寿安保中证500ETF(510560)。与债基一样,尽管截止至9月8日以来的年内业绩为正,但均跑输11.14%的同类均值。并且从成立以来看,这三只股票指数基金的累计净值增长率也均为负数,分别是-17.49%、-38.28%、-35.96%,不过这很大程度上是受到相关指数的影响,并不代表基金经理的投研水平。

  总经理发力权益产品 混基业绩却“打脸”

在今年6月份时,国寿安保基金管理有限公司总经理左季庆曾表示,公司未来会不断提高权益类产品的比例,包括行业主题基金、沪港深基金及绝对收益型基金等,并择机推出量化产品、基金中基金(FOF)产品、合格境内机构投资者(QDII)产品等。

其还表示,国寿安保基金成立伊始便树立了以绝对收益为目标的投资理念,淡化投资业绩相对排名,以持有人利益优先为原则。可惜相比其他两类产品,国寿安保的混合型基金在年内的收益更有七成跑输了同类均值,从绝对回报上已经大幅跑输同行。

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