一套市场估价约200万元的房产，最近在某第三方拍卖平台上以150万元成交，卖家是银行。近期，多家大型银行如农业银行、建设银行和交通银行通过线上平台大规模直接销售房产，部分银行在售房产标的已超千套。地方银行机构的挂牌规模更为惊人：四川农信系统挂牌出售的房产标的高达2.4万个，辽宁农信1.1万个，贵州农信9539个。这些被称为“银行直供房”的房源，以低于市场价25%甚至更多的折扣快速涌入市场，标志着银行从单纯的信贷提供者转变为房产交易市场中的重要角色。

多家银行纷纷加入直接卖房的行列，从国有大行到地方农信社，均在近期集中上架了名下房产。例如，兰州银行2024年挂牌直售房产1130个，2025年增至1779个；吉林银行超过2000个，天津银行接近1300个。农信系统成为房产直售的主力军，四川农信挂牌出售的房产标的超过2.4万个，广东农信有1.2万个，辽宁农信1.1万个。这些数字显示，银行房产直售正从零星尝试走向规模化运作。

银行手中的大量房产主要来源于不良贷款处置。当企业或个人借款人无力还贷时，银行通过债权剥离取得完整产权，随后以房东身份直接出售。这些房产可能来自房地产开发商破产或债务重组，银行作为债权人被迫承接未出售的房产；也可能来自企业或个人申请经营贷等抵押到银行的房子，因各种原因还不上钱房子归银行所有；最常见的则是个人因房贷断供被银行收走的房子。近年来，“负房贷”情况越来越多，导致银行手中房产数量激增。

银行加速处置房产的主要目的是提升债权回收率。传统处置路径耗时较长，而直接销售房产能有效加快资金回收。法拍市场遇冷也促使银行转向直接处置。克而瑞研报显示，2025年6月，法拍房供应规模达3.2万套，但仅成交3215套。根据《商业银行法》，银行取得的不动产需在2年内完成处置，最长可延至3年。为避免监管处罚，银行不得不加速变现，采取大幅降价策略。

为加速资产变现，银行直供房源通常以低于市场的价格成交。例如，兰州农商行在9月底拍卖的一套兰州市城关区125平方米抵债房产，以151万元获拍，而该小区同面积段户型的市场挂牌价在180万元至220万元不等。北京力鸿花园的一套140平方米住宅，起拍价743.2万元，单价约5.28万元/平方米，较小区7.1万元/平方米的均价低出近250万元。某股份制银行推介的部分房产降幅甚至高达45%。

尽管银行宣称所售房产产权清晰，可直接过户，但部分交易仍隐含风险。例如，某县城一套87平方米房产起拍价仅16.4万元，单价约1800元/平方米，远低于市场水平。然而，原房主因6万余元贷款违约于2019年失去产权，但银行将其回租，租期长达10年。这意味着买受人直至2029年无法收房或获得租金收益，且需承担房价下行风险。此类变卖不具司法强制腾退效力，交割依赖双方协商，腾退难题突出。同时，银行低价售房拉低区域价格预期，加剧二手房市场压力，周边业主面临估值缩水困境。

银行直供房的出现对房地产市场带来多重影响。对购房者而言，这些房源提供了“捡漏”机会，与法拍房相比，银行直供房产权清晰，交易对手直接为银行，规避了潜在隐患。对二手房市场而言，银行直供房形成了价格冲击，进一步拉低了区域价格预期，加剧了市场下行压力。对银行自身而言，直售模式实现了控制风险、提升效率、优化资源配置的目标。所有直售房产均已完成司法确权，产权清晰，有效规避隐性租约、二次抵押等后续纠纷；同时，直售模式将传统处置时间压缩至3个月内，加快资金回笼。

银行大规模直接卖房的现象映照出中国房地产与金融关系的深度重构。从杭州到广州，从成都到武汉，银行低价的“直供房”在全国各个城市的房产地图上随处可见。随着银行加速处置这些不良资产，房地产市场也将经历一场深刻的价值重估。当银行亲自下场卖房，游戏规则已然改变。