“光棒产能爬坡需要一个比较长的过程，”前述券商自营人士告诉中国证券报记者，“国内主要的光棒产商过去几年一直在提升产能，但是受制于新技术不成熟等，进度缓慢，而供需不平衡也有利于增加厂商的业绩。”
需求大增
随着5G时代渐行渐近，光通信产业的需求会持续增加。9月27日，5G概念大涨之时，光通信相关股票也随即跟上，当天亨通光电大涨4.74%，中际装备涨6.71%。
“光通信将受益于5G的基础设施建设，”前述券商自营人士告诉中国证券报记者，随着3G/4G向5G演进，基站的建设密度以及网络数据传输量都会大大增加，信息传输量更大、通信效果更好的光纤的需求就会快速增长。
招商证券王林团队测算，随着5G建设落地，城市核心区未来5G基站配纤需求将是FTTx的50%-300%。此外，5G采用集中式基站构架，与CU/DU两级构架，将带来前传网络光纤的全新需求，在全球运营商抢跑5G的大环境下，这些光纤需求有望提前到来。
事实上，在海外市场，一些行业巨头已经增加了对光纤等产品的需求。
4月份，美国最大的无线通信公司Verizon与康宁达成3年期的光纤光缆及相关硬件供货合同，康宁将从2018年到2020年，每年为Verizon提供2000万公里光纤，最低采购承诺是10.5亿美元。在此之前，康宁已经宣布投资2.5亿美元扩产现有光纤厂，增加的产能可能在2018年实现。
“这对于行业是一个标记，说明需求已经在不断增长，业内人士看到这个消息就开始逐步加仓了。”前述券商自营人士告诉中国证券报记者。
虽然市场普遍看好光通信产业，但是由于前期涨幅太大，很多投资者目前对买入表示谨慎。“我们的成本很低的，但是要是加仓的话，我们现在还比较谨慎，累积涨幅较高，我们会挑选合适的机会再考虑加仓。”上述私募研究人员告诉中国证券报记者。
“这个行业还是有一些风险，比如产能瓶颈一旦被突破，价格就有可能大幅度下跌。而且中移动今年对于光纤光缆的采购已经结束了，明年没有了这些采购，对于企业业绩也会产生影响。”前述券商自营人士说。
